- Banky, finanční sprostredkovatelia aj brokeri majú odlišné poplatkové štruktúry, ktoré priamo ovplyvňujú váš konečný výnos.
- Správcovský poplatok vo výške len 1 % ročne dokáže za 30 rokov znížiť váš zisk o desiatky tisíc eur.
- Broker XTB ponúka obchodovanie s akciami a ETF fondmi do 100 000 eur mesačne bez poplatku.
Investovanie patrí medzi najlepšie spôsoby zhodnotenia peňazí, no výber správnej cesty výrazne rozhoduje o vašom konečnom výsledku. Peniaze môžete vložiť cez banku, finančného sprostredkovateľa alebo brokera a každá z týchto možností má úplne odlišnú poplatkovú štruktúru. Práve tieto poplatky pritom dokážu za dlhé roky ukrojiť obrovskú časť vášho budúceho zisku.
Tri cesty k investovaniu: banka, sprostredkovateľ alebo broker
Keď sa rozhodnete zhodnocovať svoje úspory, máte v podstate tri hlavné možnosti:
- Prvou je banka, kde vám poradca ponúkne podielové fondy alebo investičné produkty priamo od bankovej skupiny. Pri banke sa preto stretnete najčastejšie s kombináciou nulového vstupného poplatku a pravidelného správcovského poplatku, ktorý si banka účtuje za správu fondu.
- Druhou možnosťou je finančný sprostredkovateľ, ktorý pracuje nezávisle od jednej banky a môže vám vybrať produkty od viacerých spoločností. Pri finančnom sprostredkovateľovi závisí štruktúra od konkrétnej zmluvy, ktorú si s ním dohodnete, a práve tu máte priestor vyjednať si výhodnejšie podmienky poplatkov.
- Treťou cestou je broker, cez ktorého nakupujete akcie, ETF fondy alebo iné cenné papiere priamo na burze. Pri brokerovi väčšinou platíte spravidla len poplatok za samotný nákup alebo predaj cenných papierov, prípadne neplatíte nič.
TIP XTB ponúka bezplatné ETF fondy a akcie do 100 000 eur.
Aké poplatky si banky a sprostredkovatelia účtujú
Banky vám často hovoria, že máte poplatkové prázdniny a že neplatíte vstupný ani výstupný poplatok. To znie lákavo, no v skutočnosti to nie je poplatok, ktorý by vás mal najviac zaujímať. Kľúčový je správcovský poplatok, ktorý niektoré banky nazývajú aj manažérsky poplatok.
- Vstupný poplatok platíte jednorazovo v momente, keď peniaze do investície vkladáte, a zvyčajne predstavuje niekoľko percent z vloženej sumy.
- Výstupný poplatok naopak platíte vtedy, keď svoje investície vyberáte alebo predávate skôr, než uplynie dohodnutá doba.
- Správcovský poplatok je úplne iný typ nákladu, pretože ho platíte priebežne každý rok z celej spravovanej sumy, bez ohľadu na to, či vaša investícia rastie alebo klesá.
Finanční sprostredkovatelia fungujú podobne, no tu máte väčší priestor na vyjednávanie. Niekedy sa vám podarí uzavrieť dohodu bez správcovského poplatku, výmenou za o niečo vyšší jednorazový vstupný poplatok. Táto kombinácia sa z dlhodobého hľadiska oplatí oveľa viac, pretože jednorazový poplatok neznižuje váš zisk každý rok znovu.
Prečo je správcovský poplatok najdôležitejší
Práve správcovský poplatok rozhoduje o tom, koľko peňazí si na konci investičného horizontu skutočne odnesiete. Predstavte si, že investujete 200 eur mesačne s očakávaným ročným výnosom 10 % po dobu 30 rokov.
- Bez správcovského poplatku by ste na konci mohli mať približne 415 000 eur.
- Ak však platíte čo i len 1 % správcovský poplatok ročne, výsledná suma klesne na približne 337 000 eur.
200 eur mesačne bez poplatkov. Zdroj: financnykompas.sk
TIP V XTB neplatíte žiadny správcovský poplatok.
Rozdiel predstavuje takmer 78 000 eur, a to len kvôli jednému percentu. Na samotnom poplatku pritom zaplatíte približne 31 000 eur, zvyšných 47 000 eur predstavuje ušlý zisk. Tento efekt vzniká preto, lebo poplatok vám každý rok znižuje základ, z ktorého sa počíta zložené úročenie, a nižšia suma logicky rastie pomalšie.
200 eur mesačne s poplatkom 1 percento ročne. Zdroj: financnykompas.sk
Banky, ktoré správcovský poplatok účtujú, dokážu vášmu portfóliu ubrať obrovskú časť potenciálneho výnosu, aj keď sa jedno percento na prvý pohľad zdá zanedbateľné. Rozdiel medzi jedným a druhým percentom správcovského poplatku tak môže rozhodnúť o tom, či si o 30 rokov budete môcť dovoliť pokojný dôchodok, alebo nie.
Broker bez poplatkov ako alternatíva k investovaniu
Dnes už nemusíte správcovský poplatok platiť vôbec. Banky ho vo väčšine prípadov majú zahrnutý v produkte automaticky, no existujú aj iné cesty. Ak hľadáte brokera, dobrou voľbou je napríklad XTB, kde nakupujete akcie a ETF fondy do obratu 100 000 eur mesačne úplne bez poplatku za obchodovanie.
Akcie a ETF bez poplatkov na XTB. Zdroj: xtb.com
Navyše tam neplatíte žiadny vstupný, výstupný ani správcovský poplatok. Táto kombinácia z brokera robí zaujímavú alternatívu pre každého, kto chce svoje peniaze zhodnocovať bez toho, aby mu poplatky rok čo rok uberali z konečného výnosu. Skôr, než sa rozhodnete, kam svoje úspory vložíte, si preto vždy dôkladne prečítajte poplatkovú štruktúru produktu a pýtajte sa konkrétne na výšku správcovského poplatku, pretože práve ten dokáže rozhodnúť o desiatkach tisíc eur vo vašej budúcnosti.
